QCP Capital: возвращение покупателей и приток средств в биткоин-ETF приведут к новому ралли

Трейдинговая фирма QCP Capital выпустила новый отчет, анализирующий текущую ситуацию на криптовалютном рынке и предлагающий торговую стратегию для инвесторов. Согласно данным отчета, биткоин вырос на 2,20% на фоне сильного спотового спроса, ненадолго превысив отметку в $68 000, прежде чем стабилизироваться в районе $67 000.

1-дневный график BTC/USD. Источник: Bitstamp/TradingView

Возвращение оптимистичных покупателей

Аналитики QCP Capital отмечают, что во время торгов в США наблюдался активный спрос на долгосрочные опционы с датой экспирации 28 марта и страйком $120 000. Было заключено 600 контрактов, что свидетельствует о возвращении оптимистично настроенных покупателей на рынок в условиях текущего ралли.

Приток средств в биткоин-ETF

Спотовые биткоин-ETF продолжают привлекать значительные объемы средств. За вчерашний день приток составил $456,90 млн, что стало четвертым днем подряд с положительной динамикой. Эксперты QCP Capital считают, что устойчивый рост притока средств может быть опережающим индикатором дальнейшего ралли биткоина по мере его приближения к историческому максимуму в $73 790.

Движение средств в биткоин-ETF США. Источник: Farside Investors

Влияние предстоящих выборов в США

Аналитики QCP Capital отмечают, что предстоящие выборы в США являются ключевым катализатором для биткоина и криптовалютного рынка в целом. Однако участники рынка пока не уверены, в каком направлении будет двигаться биткоин после выборов. Опционы с датой экспирации вблизи даты выборов торгуются с 10-процентной премией по сравнению с другими датами экспирации. Учитывая всеобщее внимание к выборам, любые изменения в опросах или риторике кандидатов могут оказать значительное влияние на спотовые цены.

Торговая стратегия от QCP Capital

В отчете QCP Capital предлагает инвесторам рассмотреть стратегию Principal Protected Sharkfin для капитализации на растущей волатильности и бычьих настроениях на рынке. Эта стратегия позволяет получить выгоду от роста цены биткоина при нулевом риске убытков.

Суть стратегии заключается в следующем:

• Инвестор покупает опцион с защитой капитала, который гарантирует возврат вложенных средств даже при падении цены биткоина.
• Опцион имеет верхний барьер (cap), ограничивающий максимальную прибыль.
• Если цена биткоина на момент экспирации находится между страйком и барьером, инвестор получает прибыль, пропорциональную росту цены.
• Максимальная прибыль достигается, если цена биткоина на момент экспирации находится чуть ниже верхнего барьера.

Параметры предлагаемой стратегии:

• Дата экспирации: 27 декабря 2024 года
• Страйк: $80 000
• Барьер: $90 000
• Максимальная доходность: 64,26% годовых, если цена биткоина на момент экспирации будет чуть ниже $90 000

Цена биткоина на момент публикации стратегии: $67 150

Эта стратегия позволяет инвесторам получить значительную прибыль при росте цены биткоина, сохраняя при этом полную защиту капитала в случае падения рынка. Максимальная доходность достигается, если цена биткоина приблизится к верхнему барьеру, но не преодолеет его.

Ретроспективный взгляд

Стоит отметить, что в своем предыдущем отчете от 16 октября QCP Capital уже указывала на устойчивость биткоина выше уровня $65 000. Аналитики связывали это с растущими шансами победы Дональда Трампа (Donald Trump) на предстоящих выборах, отмечая положительную корреляцию криптоактивов с вероятностью его победы из-за более дружественной политики в отношении криптовалют по сравнению с позицией Камалы Харрис (Kamala Harris).

Кроме того, в предыдущем отчете QCP Capital обращала внимание на ожидаемое смягчение монетарной политики центральных банков. Аналитики прогнозировали, что вступление в цикл снижения процентных ставок приведет к увеличению ликвидности на рынках, что может стать катализатором для роста рисковых активов, включая криптовалюты.

Текущий отчет QCP Capital подтверждает и развивает эти тезисы, демонстрируя последовательность в анализе рыночных тенденций и предлагаемых торговых стратегиях. Взгляд QCP Capital на рынок отражает растущий оптимизм среди инвесторов. Возвращение покупателей долгосрочных опционов и устойчивый приток средств в биткоин-ETF создают благоприятный фон для дальнейшего роста цены первой криптовалюты. Однако неопределенность, связанная с предстоящими выборами в США, может привести к повышенной волатильности в ближайшие месяцы.

▼
Самые интересные и важные новости на нашем канале в Telegram

Источник