СМИ: Артур Хейс запустит фонд на $250 млн для инвестиций в криптосервисы

• Семейный офис Артура Хейса ищет $250 млн для выкупа криптокомпаний среднего уровня.
• Привлечение полной суммы средств запланировали до сентября 2026 года.
• Новый фонд, Maelstrom Equity Fund I, планирует купить до шести таких компаний.

Семейный офис Артура Хейса, соучредителя биржи BitMEX, планирует привлечь не менее $250 млн для своего первого фонда прямых инвестиций — Maelstrom Equity Fund I, который сосредоточится на покупке средних по размеру компаний в криптоиндустрии. Об этом говорится в Bloomberg.

По словам Акшата Вайдьи, соучредителя и управляющего партнера Maelstrom, фонд будет инвестировать от $40 млн до $75 млн в каждую сделку, с целью приобрести до шести компаний. Основное внимание уделят поставщикам инфраструктуры для торговли и аналитическим платформам.

«Мы ожидаем интерес от инвесторов, которые хотят получить экспозицию к сектору с высоким денежным потоком и быстрым ростом, но не имеют собственных возможностей для этого», — отметил Вайдья.

Новый фонд зарегистрируют в США с фокусом на получение средств от криптоинвесторов, пенсионных фондов и семейных офисов. Первый этап привлечения планируют до 31 марта 2026 года, а полное завершение — до сентября 2026 года.

Каждую сделку Maelstrom будет структурировать через специальные целевые компании (SPV), где будет выступать как якорный инвестор. В отличие от венчурного фонда Maelstrom, который инвестирует в токены стартапов, новый фонд сосредоточится исключительно на долях в капитале (equity).

«Такие компании значительно проще покупать. В мире оффчейна нельзя искусственно раздувать оценки за счет неиспользованных токенов. Именно поэтому мы получаем привлекательные мультипликаторы входа», — пояснил Вайдья.

После приобретения компаний Maelstrom планирует улучшать их бизнес-показатели, сосредотачиваясь на стабильных денежных потоках, обновлении менеджмента и ускорении роста. Через 4-5 лет активы будут продаваться более крупным стратегическим инвесторам.

Инициатива Maelstrom появляется на фоне того, что фонды прямых инвестиций в целом сталкиваются со сложностями в привлечении капитала. По оценкам Bain & Co., более 18 000 фондов сейчас конкурируют за $3,3 трлн инвестиций.

В криптосекторе частные инвесторы также проявляют осторожность после обвала рынка в 2022 году, вызванного крахом FTX Сэма Бенкмена-Фрида. Объем инвестиций в криптокомпании в этом году составляет около $1,4 млрд, что существенно меньше пиковых $4 млрд в 2021 году, по данным PitchBook.

Впрочем, восстановление рынка в 2025 году сопровождается ростом количества крупных сделок:

• Coinbase приобрела Deribit за $2,9 млрд;
• Kraken — NinjaTrader за $1,5 млрд;
• Ripple — Hidden Road за $1,25 млрд.

По данным Architect Partners, в ІІІ квартале 2025 года стоимость криптосделок достигла рекордных $10 млрд.

Maelstrom Equity Fund I возглавят Артур Хейс, Акшат Вайдья и новый партнер Адам Шлегел, с планами расширения команды в ближайшие месяцы.

Напомним, что в марте 2025 года президент США Дональд Трамп помиловал Артура Хейса, а также Бенджамина Дело и Сэмюэла Рида — трех соучредителей BitMEX, которых в 2020 году обвинили в нарушении Закона о банковской тайне (Bank Secrecy Act). После признания вины в 2022 году каждый заплатил штраф в $10 млн и получил условный срок.

Источник